通過(guò)三重嚴格條件劃定精準救濟范圍，個(gè)人避免政策濫用。征信展示

　　一次性個(gè)人信用救濟政策將于2026年初落地。修復新政日前，將落件的記錄中國人民銀行行長(cháng)潘功勝在2025金融街論壇年會(huì )上明確宣布，地符為回應后疫情時(shí)代個(gè)人信用修復需求，合條人民銀行正研究實(shí)施一次性個(gè)人信用救濟政策。逾期

　　該政策針對新冠疫情以來(lái)違約金額在一定標準以下且已全額歸還貸款的不予個(gè)人，其相關(guān)違約信息將在征信系統中不予展示，個(gè)人計劃于2026年初正式執行。征信展示

　　綜合市場(chǎng)分析來(lái)看，修復新政新政策為“非惡意”違約且已履行還款義務(wù)的將落件的記錄個(gè)人提供了“重置”機會(huì )，讓他們能夠重新獲得房貸、地符車(chē)貸及經(jīng)營(yíng)性貸款的合條資格。對當前擴大內需、逾期穩定就業(yè)具有積極意義。

　　信用救濟有范圍

　　作為我國重要的金融基礎設施，人民銀行運營(yíng)的征信系統已平穩運行20余年。依據《征信業(yè)管理條例》，違約記錄的存續期為5年。該系統通過(guò)記錄企業(yè)和個(gè)人的金融違約行為，為金融機構開(kāi)展業(yè)務(wù)提供風(fēng)險評估依據，對防范金融風(fēng)險、推進(jìn)社會(huì )信用體系建設發(fā)揮了關(guān)鍵作用。

　　過(guò)去幾年，受疫情等一些不可抗力因素影響，導致部分原本信用狀況良好的個(gè)人意外陷入債務(wù)逾期。即便這些個(gè)人后續全額償還了欠款，但相關(guān)逾期記錄仍在5年存續期內持續影響征信記錄，進(jìn)而影響其房貸、車(chē)貸、經(jīng)營(yíng)性貸款申請等經(jīng)濟活動(dòng)，形成“一次逾期，長(cháng)期受限”的困境。

　　市場(chǎng)分析認為，此次推出的個(gè)人信用救濟政策通過(guò)三重嚴格條件劃定精準救濟范圍，避免政策濫用。

　　其一，成因限定為新冠疫情相關(guān)不可抗力，僅覆蓋疫情期間因客觀(guān)環(huán)境導致的逾期行為，排除惡意拖欠等道德風(fēng)險情形；其二，設置“小額”金額閾值，雖具體標準尚未公布，但違約金額在一定標準以下；其三，逾期款項已全額結清，確保救濟對象已履行還款義務(wù)。

　　中信證券首席經(jīng)濟學(xué)家明明表示，換言之疫情期間違約引起的在征信系統中的記錄，如果欠款還清，將不再顯示。此舉一方面有助于促進(jìn)存量拖欠款的繳清，另一方面也有助于改善個(gè)人融資環(huán)境，體現了央行對寬信用修復的政策訴求。

　　北京信用學(xué)會(huì )副會(huì )長(cháng)劉新海表示，央行提出研究實(shí)施支持個(gè)人修復信用的政策，體現了“征信為民”的初心。這一舉措不僅是一項技術(shù)性調整，更是金融制度人性化轉向的體現。它反映了監管層在平衡征信系統剛性約束與后疫情時(shí)代個(gè)人金融困境之間的深思熟慮。

　　首先，這是對個(gè)人層面的實(shí)質(zhì)性救濟。新政策為“非惡意”違約且已履行還款義務(wù)的個(gè)人提供了“重置”機會(huì )，讓他們能夠更快恢復正常的金融生活，重新獲得房貸、車(chē)貸及經(jīng)營(yíng)性貸款的資格。

　　其次，這項舉措將釋放信用活力、提振經(jīng)濟。信用是消費和投資的前提，修復眾多消費者的信用記錄，意味著(zhù)更多潛在的購房者、創(chuàng )業(yè)者和小微經(jīng)營(yíng)者將重新獲得金融支持。

　　更為重要的是，傳遞出鼓勵還款的制度信號。劉新海提出，政策強調“僅限已歸還貸款”，這意味著(zhù)即使一度違約，只要最終履行責任、償清欠款，系統就會(huì )給予修復機會(huì )。這樣的設計將激勵更多逾期者主動(dòng)清償債務(wù)，形成正向激勵。

　　值得注意的是，符合條件的違約信息并非徹底刪除，而是采取“不予展示”的技術(shù)處理方式。

　　“這項措施我們將在履行相關(guān)的程序后，由人民銀行會(huì )同金融機構進(jìn)行必要的技術(shù)準備，計劃在明年初執行?！迸斯俜Q(chēng)。

　　并非“征信洗白”

　　對于受疫情影響的逾期還款者而言，該政策是實(shí)質(zhì)性的信用救濟，對金融機構同樣具有積極意義。

　　招聯(lián)首席研究員董希淼認為，這或將有助于銀行收回逾期貸款，改善資產(chǎn)質(zhì)量。金融機構將那些已經(jīng)修復信用的“前失信人”重新納入服務(wù)范圍，有助于擴大有成長(cháng)潛力的客戶(hù)群體。

　　在董希淼看來(lái)，一個(gè)健康的誠信體系，不僅要有“失信受懲”的剛性，也要有“守信受益、改過(guò)自新”的彈性。信用修復機制完善了誠信體系的閉環(huán)，使其更加科學(xué)、合理，也更具有人文關(guān)懷，能增強公眾對信用體系的認同感和遵守意愿。

　　需強調的是，此次信用修復政策并非“征信洗白”，而是有條件、有程序、有時(shí)限的制度化救濟。根據《征信業(yè)管理條例》，征信領(lǐng)域不存在“征信修復”做法。

　　董希淼提示，社會(huì )上那些打著(zhù)“征信逾期不可怕，修復征信獲新生”旗號的“征信修復”，故意混淆征信修復與征信異議的區別，真正目的在于騙取相關(guān)費用、盜取個(gè)人信息等。除了金融機構根據人民銀行安排，預計2026年開(kāi)始實(shí)施的個(gè)人信用修復機制之外，不存在其他“征信修復”的可能。個(gè)人信用修復機制實(shí)施，不會(huì )向金融消費者收取費用。

　　“這次舉措力度很大，也涉及復雜的金融基礎設施——個(gè)人信用體系的調整，未來(lái)的技術(shù)和業(yè)務(wù)如何落地還有待觀(guān)察?！眲⑿潞Ｕf(shuō)。